消息面上，OpenAI二季度营收67亿美元、环比增18%，但被Anthropic营收反超且亏损持续扩大，引发市场对AI商业化盈利节奏的审视。受此影响，截至9月1日10点31分，创业板人工智能指数盘中跌2.03%，报7318.76点。主要指数集体下跌，上证指数跌0.13%，深证成指跌1.05%，创业板指跌1.74%。

创业板人工智能ETF国泰(159388)盘中跌2.06%，成交额4320万元，换手率4.92%，规模8.88亿元。该ETF前5个交易日累计上涨3.98%。资金面上，上一交易日（8月31日）主力资金净流入412万元，近5个交易日主力资金累计净流入757万元（8月25日至8月31日），5日净流入率0.9%。

据2026年二季报，创业板人工智能ETF国泰前十大权重股合计占比68.44%。新易盛(300502)跌3.13%，中际旭创(300308)跌1.32%，天孚通信(300394)跌5.11%，江波龙(301308)跌2.73%，光库科技(300620)跌8.83%。

创业板人工智能ETF国泰综合费率0.6%/年，规模居同指数8只ETF中第5位，并配有场外联接基金（A类：025492；C类：025493）。据Choice数据，创业板人工智能指数最新市盈率52.42倍。隔夜美股三大指数集体收跌，道指跌0.70%、纳指跌0.12%、标普500跌0.33%。

国金证券指出，铜互连逼近介质极限，PTFE混压成为Rubin Ultra潜在路线之一，国内产业链已形成基材、加工环节的技术储备，但该方案尚未最终定案，能否落地取决于量产时点PTFE材料供给、PCB厂商混压工艺良率与成熟度。东吴证券认为，需求与政策共振，国产替代进入放量兑现期，2023至2028年我国智能算力规模年复合增长率预计达46.2%，国产AI加速卡份额2025年首次突破四成、约41%。